作者：藍(lán)狐筆記 來源：X，@lanhubiji

2024預(yù)測，純粹猜想，有諸多偏見，不能做投資建議，僅當(dāng)娛樂，不必當(dāng)真。

1. L2依然會是2024年最重要的敘事之一。隨著dencun升級的到來，L2費(fèi)用大幅度下降會帶來L2生態(tài)的爆發(fā)。在L2上除了游戲、perp、defi、nft，還有social、depin等也會迎來爆發(fā)期。

2. arb、op、zksync、starknet以及blast等L2在全方面與其他公鏈展開競爭，且隨著EIP-4844的落地，以及DA層的演化，在費(fèi)用和速度上與高性能公鏈并駕齊驅(qū)，arbitrum和solana的生態(tài)競爭會是2024年的一大重要看點(diǎn)。

3. zksync在2024年會推出經(jīng)濟(jì)機(jī)制，成為推動L2爆發(fā)的一支重要力量。

4. starknet如果實(shí)現(xiàn)突破，會從全鏈游戲敘事開啟。

5. 2024年有一個L2項(xiàng)目稀釋后總市值突破1000億美元；樂觀情況下，周期高峰時期會有一個L2稀釋后總市值突破3000億美元。L2市場最終格局在2024年還無法確定，不過這個周期之后會基本定局。

6. btc生態(tài)經(jīng)過銘文一役已經(jīng)打開了魔盒，有很多團(tuán)隊(duì)在進(jìn)行擴(kuò)展方面的探索，其中包括索引的去中心化、銘文體系進(jìn)化、去中心化跨鏈、zk證明、L2等諸多探索等，一旦取得進(jìn)展，一是自身生態(tài)會發(fā)展；二是跟以太坊生態(tài)融合也會加速。btc生態(tài)的探索是這一周期最引人注目的演化之一。

7. 以太坊L1逐漸演化成為B2B鏈，普通用戶的絕大多數(shù)交互會發(fā)生在L2/L3以及少數(shù)高性能L1上，以太坊逐漸成為加密領(lǐng)域的底層資產(chǎn)。同時，隨著模塊化區(qū)塊鏈的演化，以太坊會成為最重要的結(jié)算層，多數(shù)執(zhí)行層和部分DA層會外包出去，但最終來說，由于最底層安全的需求，ETH依然會捕獲整體生態(tài)增長的價值。

8. 跟2023年的預(yù)測相同，模塊化在2024年依然會是重要敘事，尤其會在DA層進(jìn)行激烈競爭。以太坊再質(zhì)押領(lǐng)域也會進(jìn)入DA層進(jìn)行角逐。在模塊化領(lǐng)域，cosmos生態(tài)和以太坊生態(tài)有競爭也有融合。第三方DA和原生DA之間之間會有競爭，在danksharding沒有實(shí)現(xiàn)之前，L2急迫的市場需求導(dǎo)致第三方DA存在一定規(guī)模的需求。

9. 除以太坊和BTC生態(tài)之外，cosmos和solana生態(tài)也會持續(xù)發(fā)展，這跟去年年初的預(yù)測保持一致。cosmos會通過模塊化取得進(jìn)展；solana則通過一些應(yīng)用取得進(jìn)展。此外，隨著模塊化區(qū)塊鏈的成熟，solana其中的一個演化方向是跟其他L2一樣，參與到更廣闊的加密生態(tài)中，跟以太坊的融合度會更高，從而捕獲更大價值。

10. web3游戲在L2/L3（arb、starknet等）實(shí)現(xiàn)突破，有一款游戲用戶超過百萬（2023年沒有實(shí)現(xiàn)，2024應(yīng)該到了成熟的時機(jī)）。基于Arb的游戲鏈會成為web3游戲突破的前沿陣地。magic在2024隨著游戲鏈+更多游戲的互操作性推出，對web3游戲演化產(chǎn)生重要啟示。

11. blur除了融合nft dex、nft借貸、blast之外，預(yù)計(jì)今年進(jìn)入nft perp，甚至是L2、btc以及sol生態(tài)的nft市場，blur在2024依然有機(jī)會扮演最重要的行業(yè)攪局者之一。

12. 以太坊生態(tài)除了L2上項(xiàng)目爆發(fā)，預(yù)計(jì)還會產(chǎn)生較大規(guī)模的通縮，從而實(shí)現(xiàn)價值捕獲。跟其他L1鏈增發(fā)+費(fèi)用歸礦工做安全費(fèi)用不同，全部新增和費(fèi)用反饋給質(zhì)押及持有用戶，這會激勵更多用戶進(jìn)行質(zhì)押/再質(zhì)押，從而進(jìn)一步鎖定流通中的eth。

13. defi中的perp在2024會得到大規(guī)模發(fā)展，snx、gmx、gns、dydx等都會產(chǎn)生至少5倍于2023年的交易量；perp在牛市不一定是重要敘事，但大概率是基本面最好賽道之一。

14. 模塊化區(qū)塊鏈和跨鏈技術(shù)的推進(jìn)，會導(dǎo)致以太坊生態(tài)與btc生態(tài)、Solana生態(tài)的融合，這一周期會涌現(xiàn)很多目前還不怎么知名的項(xiàng)目。按照目前btc生態(tài)演化，其中有一條路徑可能是以太坊承載btc的二層，如果成真，比特幣和以太坊的融合度會逐步提升。不管如何，btc的擴(kuò)展需要走自己的原生道路，類似于atomicals這樣的協(xié)議，如果能把a(bǔ)vm做出來，對btc生態(tài)發(fā)展會產(chǎn)生重要影響。

15. depin在solana和arbitrum上取得一些突破，這一賽道依然處于建設(shè)早期，更多探索類項(xiàng)目會出來。

16. AI依然距離實(shí)際落地有較長的距離，但不影響它成為2024年重要敘事之一，基于L2和高性能公鏈的AI協(xié)議也會逐步出現(xiàn)。

17. 以太坊再抵押賽道在今年某個時候會成為重要敘事之一。

18. NFT、MEME以及銘文在某個時候復(fù)蘇，同時帶來NFT DEX交易量的上漲，并為NFT Perp推出提供市場基礎(chǔ)。

19. 部分名人進(jìn)入nft、meme、銘文領(lǐng)域。

20. 隨著L2的發(fā)展和高頻應(yīng)用的探索，智能合約錢包有機(jī)會在2024年開始嶄露頭角。